نشرة قانونية

نشرة قانونية

" التجاري ليزينق شركة خفية الاسم"

شركة خفية الاسم

ذات رأس مال 21.250.000 دينار

المقر الرسمي : 1053 نهج بحيرة أنسي ، ضفاف البحيرة

سجل تجاري عدد : 125651997ب

الغرض الاجتماعي : القيام بعمليات الايجار المالي على الموجودات ذات صبغة صناعية, مهنية منقولة وقارة وكذلك الاستخلاص المالي تحصلت "التجاري ليزينق" على تصنيف "ب ب +" على المدى الطويل و"ب" على المدى القصير على المدى مؤسسة التصنيف "فيتش من قبل وكالة التقييم "فيتش رايتنغ" بتاريخ 8 جويلية 2011. تم تأكيد هذا التصنيف من قبل وكالة التصنيف في 7 سبتمبر 2011 "قرض رقاعي التجاري ليزينق 2012-1"

بمبلغ 20 000 000 دينار مقسم إلى 200 000 رقعة ب 100 دينار كل واحد

يطرح للاكتتاب العام

الصنف | المدة | نسبة الفائدة | الاهتلاك السنوي

الصنف أ | 5 سنوات | نسبة السوق المالية + %1,75 | قار ب 5/1 ابتداء من السنة الأولى

الصنف ب | 5 سنوات | %6,25 | قار ب 5/1 ابتداء من السنة الأولى

الصنف ت | 7 سنوات مع سنتين اعفاء | %6,35 | قار ب 5/1 ابتداء من السنة الثالثة

قرار الجلسة العامة العادية في 31 ماي 2011

قرار مجلس الادارة في 16 مارس 2012

I. معلومات عامة حول التجاري ليزينق

التسمية التجاري ليزينق

الجنسية تونسية

المقر الاجتماعي نهج بحيرة أنسي، 1053 ضفاف البحيرة

الهاتف 00.216.71.862.122

الفاكس 00.216.71.861.545

البريد الالكتروني attijari.leasing@planet.tn

الشكل القانوني شركة خفية الاسم

تاريخ التأسيس 13 ديسمبر 1994

المدة 99 سنة

يتمثل الغرض الاجتماعي للشركة في تعاطي عمليات الإيجار المالي المتعلقة بالمنقولات وغير المنقولات ذات الاستعمال الصناعي، الفلاحي والصيد أو المتعلقة بالخدمات.

القيام بعمليات الاستخلاص.

الغرض الاجتماعي

ال قيام بكل أنواع العمليات المالية، الصناعية، التجارية، والعقارية المرتبطة بصفة مباشرة أو غير مباشرة بالغرض الاجتماعي, امتلاك حصص رأس مال أو فوائد في شركات أو أي عمليات أخرى عن طريق دمج أو مشاركة، اكتتاب اسهم وحقوق، تكوين شركات جديدة أو بأي صفة أخرى. السجل التجاري 125651997 ب

رأس المال الاجتماعي 21 250 000 دينار مقسم إلى 2 125 000 سهم ذات قيمة اسمية 10 دينار محررة كليا المحاكم المختصة في حال نزاع تونس

القانون العاّّّّمّّ المتعلّّّق بالأحكام الجبائية الخاصة بالإيجار المالي خاصة القانون عدد 90 لسنة 1994 بتاريخ 26 جويلية 1994 المتعلق بالجباية الخاصة بالإيجار المالي.

النظام الجبائي

القانون عدد 98 لسنة 2000 بتاريخ 25 ديسمبر 2000 المتعلق بقانون المالية لسنة 2001 والذي أشار إلى تغيير طرح الاهتلاكات المالية عوضا عن الاهتلاكات العادية بالنسبة لشركات الإيجار المالي.

القانون عدد 70 لسنة 2007 بتاريخ 27 ديسمبر 2007, المتعلق بقانون المالية لسنة 2008, المتضمن لحذف طرح الإهتلاكات المالية للشركات الناشطة في الإيجار المالي بالنسبة للعقود المختومة ابتداء من 1 جانفي 2008.

المعرف الجبائي 496311P/A/M/000

المكان الذي يمكن فيه الاطلاع على وثائق المقر الاجتماعي للشركة بنهج بحيرة أنسي 1053 ضفاف البحيرة.

الشركة

السيد قيس الشايبي

المسؤول | المكلف | بالعلاقات | مع

المساهمين،المكتتبين، هيئة السوق المالية، مسؤول عن القسم الاداري و المالي للتجاري ليزينق

بورصة الأوراق المالية، الشركة التونسية نهج بحيرة أناسي – 1053 ضفاف البحيرة تونس

بين المهنيين للمقاصة وإيداع الأوراق الهاتف : 71 862 122

المالية

الفاكس : 71 861 545

الرسالة الالكترونية : kais.chaibi@attijarileasing.com.tn

II. أعضاء المراقبة و الادارة

1.II أعضاء هياكل الإدارة :

الأعضاء | ممثل من قبل | الصفة | مدة العضوية | العنوان

السيد خالد بن جمعة | ذاته | رئيس المجلس | 2012-2010 | تونس

التجاري بنك | السيد هشام الصفا | عضو | 2012-2010 | تونس

التجاري بنك | السيد معز التارزي | عضو | 2012-2010 | تونس

التجاري بنك | السيد محسن بوزيد | عضو | 2012-2010 | تونس

التجاري بنك | السيد محمد المنصر | عضو | 2012-2010 | تونس

شركة السيارات و المعدات | السيد خالد بن جمعة | عضو | 2012-2010 | تونس

الشركة التونسية للأسمدة الكيمياوية | السيد نجيب الدغري | عضو | 2012-2010 | تونس

المصدر : التجاري ليزينق

2.II أعضاء هيكل التسيير :

الأعضاء | الصفة | تاريخ انطلاق المهمة | العنوان

السيد خالد بن جمعة | رئيس الهيئة القارة للتدقيق | 2012-2010 | تونس

السيد كمال الحباشي | المدير العام | تم تعيينه من قبل رئيس مجلس | تونس

الإدارة في 2011/3/15

3.II المراقبة :

مراقب الحسابات | العنوان | مدة التعيين

مكتب فتحي ناجي عضو بهيئة الخبراء 5 نهج سبيطلة المنزة ميتيال فيل – تونس - تونس

المحاسبين للبلاد التونسية ممثلة من طرف 2011-2009* السيد فتحي ناجي

شركة الخبرة, المالية والاستشارة ممثلة من 92 نهج 8600 – 2035 الشرقية 1 تونس - تونس

قبل السيد صالح الذيبي مسجلة في جدول 2011-2009* هيئة الخبراء المحاسبين في تونس

• تم تجديد المدة في الجلسة العامة العادية بتاريخ 09/06/23.

III. معلومات متعلقة بالعملية

1.III قرار الاصدار :

قررت الجلسة العامة العادية خلال اجتماعها المنعقد بتاريخ 31 ماي 2011 إصدار قروض رقاعية ب 60 مليون دينار لتمويل استغلالها يتم إصدارها في أجل أقصاه السنة، كما منحت مجلس الإدارة كل الصلاحيات لتحديد خاصيات و طرق الإصدار.

وفي نطاق هذا التفويض قرر مجلس إدارة التجاري ليزينق المنعقد في 16 مارس 2012 إصدار قرض رقاعي باختيار المكتتبين ب 20 مليون دينار مقسم على 3 فئات :

(cid:2) فئة أ : لمدة قدرها 5 سنوات بنسبةَ سوق مالية متغيرة +%1,75.

(cid:2) فئة ب : لمدة قدرها 5 سنوات بنسبة قَارة ب +%6,25.

(cid:2) فئة ج : لمدة قدرها 7 سنوات بنسبة مع سنتين اعفاء قَارة ب +%6,35.

2.III المبلغ :

حدد المبلغ الإسمي لهذا القرض إلى 20 000 000 دينار مقسمة إلى 200 000 رقعة ذات قيمة إسمية ب 100 دنانير.

3.III فترة الإكتتاب والدفع :

نطلق الاكتتاب في القرض الرقاعي ابتداء من 19 أفريل 2012 ويتم ختمه دون إشعار في أجل أقصاه 31 ماي 2012.

تقبل مطالب الاكتتاب في حدود السندات المصدرة.

في حال عدم توظيف كامل المبلغ في 31 ماي 2012 سيتم الاكتفاء بالمبلغ الذي تم جمعه.

يقع إعلان ختم الاكتتاب بالنشرة الرسمية لهيئة السوق المالية والنشرة الرسمية لبورصة الأوراق المالية بتونس وذلك اثر الاختتام الفعلي للاكتتاب.

4.III المؤسسات المالية المكلفة بقبول الاكتتابات :

يقبل الاكتتاب والدفع ابتداء من 19 أفريل 2012 لدى التجاري للوساطة وسيط بالبورصة.

5.III غرض الإصدار :

سيخول هذا القرض جمع الأموال اللازمة لتمويل عمليات الإيجار المالي المنقول والغير المنقول.

6.III نوعية وشكل وتسليم السندات :

تسمية القرض : "التجاري ليزينق 1-2012"

نوعية السندات : سندات مديونية

شكل الرقاع : اسمية

صنف السندات : عادية

كيفية وتاريخ تسليم السندات : إثر غلق الاكتتاب تسلم التجاري للوساطة، مركز سندات المصدر، شهادة ملكية لكل مكتتب في هذا القرض

القانون الذي تخضع له هذه السندات : مجلة الشركات التجارية : الكتاب الرابع، العنوان الأول، الفرع الخامس، الباب الثالث : الرقاع.

7.III ثمن الإصدار وطرق الدفع :

يقع إصدار الرقاع بالقيمة الاسمية، أي 100 دينار للرقعة الواحدة، تدفع كليا عند الاكتتاب. الفوائد الجارية على كل رقعة بين تاريخ الاكتتاب والتحرير وتاريخ الاختتام، أي 31 ماي 2012، تحتسب وتخصم من سعر الاكتتاب.

8.III تاريخ الانتفاع بالفوائد :

كل رقعة مكتتبة في إطار هذا القرض تخول الانتفاع بالفوائد ابتداء من التاريخ الفعلي للاكتتاب و التحرير.

يقع احتساب الفوائد الجارية ابتداء من تاريخ الاكتتاب الفعلي إلى التاريخ الأقصى لغلق الاكتتابات، أي في 31 ماي 2012، تحسب وتخصم من سعر الاكتتاب.

التاريخ الوحيد للانتفاع بالفائدة بالنسبة لرقاع هذا القرض والذي سيعتمد عند المبادلات في البورصة حدد يوم 31 ماي 2012 أي في التاريخ الأقصى لختم الاكتتابات للقرض.

9.III تاريخ التسديد :

تقع تسديد كامل ثمن الرقاع عند الاكتتاب.

10.III نسب الفائدة :

تمنح رقاع "التجاري ليزينق 1-2012" بثلاث نسب مختلفة حسب إختيار المكتتب :

(cid:2) فئة أ : لمدة قدرها 5 سنوات بنسبةَ سوق مالية متغيرة +%1,75.

(cid:2) فئة ب : لمدة قدرها 5 سنوات بنسبة قَارة ب +%6,25.

(cid:2) فئة ت : لمدة قدرها 7 سنوات بنسبة قَارة ب +%6,35.

فئة أ : لمدة قدرها 5 سنوات :

نسبة السوق المالية (ن س م المنشورة من قبل البنك المركزي) + 1.75 الخام سنويا تحسب على القيمة الاسمية المتبقية لكل رقعة في بداية كل فترة والتي يتم على أساسها تقديم الفائدة. هذه النسب تتوافق مع المتوسط الحسابي لل 12 النسب المتوسطة الشهرية الأخيرة في السوق المالي التونسي الذي يسبق تاريخ دفع الفائدة زائد 175 نقطة أساس. يمتد الإثني عشر شهر المعنيين من شهر مايو من عام "ن-1" إلى شهر أبريل عام "ن".

فئة ب : لمدة قدرها 5 سنوات :

6.25 الخام سنويا تحسب على القيمة الاسمية لكل رقعة في بداية كل فترة والتي يتم على أساسها تقديم الفائدة.

فئة ج : لمدة قدرها 7 سنوات منها سنتين اعفاء :

6.35 الخام سنويا تحسب على القيمة الاسمية لكل رقعة في بداية كل فترة والتي يتم على أساسها تقديم الفائدة.

11.III الفوائد :

دفع الفوائد المستحقة في 31 ماي من كل سنة.

ويتم التسديد الأخير للفئة أ و ب يوم 31 ماي 2017 ويكون المبلغ الجملي للفائدة 3 750 000 دينار إذا تم اكتتاب القرض كليا بنسبة 6.25 القارة. إذا كان مكتتب كليا بنسبة متغيرة للسوق المالية +1.75 (باعتبار نسبة اسمية ب 5.5417 محسوبة على أساس متوسط نسب السوق المالية من مارس 2011 إلى فيفري 2012، للإرشاد)، ومن المتوقع أن يكون مبلغ الفائدة 3 325 020 دينار.

ومن المقرر أن تكون آخر دفعة من رقاع من فئة "ت" ل 16 مايو 2019.

من المنتظر أن يكون مجموع الفوائد تكون 6 350 000 دينار إذا تم الاكتتاب على القرض في مجملها الى الفئة ج بسعر ثابت من 6.35 . 12.III اهتلاك وتسديد القرض :

بالنسبة للرقاع من صنف أ وب :

يتم دفع جميع الرقاع المصدرة ابتداء من السنة الأولى التي تلي التاريخ المحدد لاختتام الاكتتاب بمبلغ سنوي قار ب 20 دينار للرقعة الواحدة أي ما يمثل خمس القيمة الاسمية لكل رقعة وذلك ابتداء من السنة الأولى إلى السنة الخامسة. يتم اهتلاك القرض كليا في 31 ماي 2017. بالنسبة للرقاع من صنف ج :

يتم دفع جميع الرقاع المصدرة ابتداء من السنة الثالثة التي تلي التاريخ المحدد لاختتام الاكتتاب بمبلغ سنوي قار ب 20 دينار للرقعة الواحدة أي ما يمثل خمس القيمة الاسمية لكل رقعة وذلك ابتداء من السنة الثالثة إلى السنة السابعة. يتم اهتلاك القرض كليا في 31 ماي 2019.

تمّ ضبط جداول الإهتلاك بصفة إرشاديّة وهي عرضة للتغيّر إثر تغيير نسبة السّوق الماليّة (نسبة محدّدة من طرف البنك المركزي التّونسي). نسبة الفائدة المتغيّرة التي تؤخذ بعين الاعتبار هي معدّل النسب الشهرية للإثنا عشر شهرا الأخيرة التي تسبق الفوائد المسدّدة للمكتتبين زائد %1,75.

النسبة التي وقع اعتمادها هي معدل نسبة السّوق الماليّة لإثنا عشر شهرا الأخيرة (من مارس 2011 إلى فيفري 2012 ) أي %3,7917 زائد %1,75 أي %5,5417.

13.III ثمن التسديد : | سيكون أول دفع لرأس المال يوم 31 ماي | ما لم يحتفظ المكتتب بالرقاعات إلى وقت

التسديد النهائي.

سيكون ثمن التسديد 100 دينار للرقعة 2015 وأول دفع للفائدة يوم 31 ماي

الواحدة. | 2013. | بنسبة الى القرض الحالي من فئة ب نسبته

14.III الدفع : | سيتم دفع الفائدة ورأس المال عن لدى | تقدر %6,25 سنويا.

بالنسبة للرقاع من صنف أ وب : المودعين عن طريق الشركة التونسية

بنسبة الى القرض الحالي من فئة ج نسبته

سيتم دفع الفوائد سنويا إضافة إلى رأس | للمهنيين للمقاصة وإيداع الأوراق المالية. | تقدر %6,35 سنويا.

المال يوم 31 ماي من كل سنة.

15.III نسبة المردودية المحينة (نسبة

سيكون أول دفع لرأس المال والفائدة في 16.III الهامش المحين (نسبة متغيّرة) : قارة) :

31 ماي 2013. يوافق الهامش المحين للقرض ذي النسب نسبة المردودية المحينة هي النسبة

بالنسبة للرقاع من صنف ج : المتغيّرة الفارق بين نسبة المردودية المقدّرة السنوية التي تساوي بتاريخ معين نسبة

سيتم دفع الفوائد سنويا إضافة إلى رأس | الفائض للقيمة الحالية للمبالغ المدفوعة | والمعادل المحين لنسبة المرجع. وتقدّر نسبة

المال يوم 31 ماي من كل سنة. | والمقبولة وهذه النسبة ليست لها أي معنى | المردوديّة عن طريق التطبيق اخر الأجل

لنسبة المرجع الأخيرة بتقييم القسيمات المستقبليّة.

ذلك أن اخر معدّل لنسبة السّوق الماليّة للإثنى عشر شهرا الأخيرة و المنتهية في فيفري 2012 هو %3,7917 وهو الذي من المفروض أن يبقى في هذا المستوى خلال كامل مدّة القرض، يمكن تقدير نسبة المردودية المحينة السنوية %5,5417. وعلى هذا الأساس فإن شروط الإصدار والمكافأة تفرز هامشا محين بواحد بالمائة (1,75%) وذلك بالنسبة للمكتتب الذي يحتفظ برقاعه إلى وقت الخلاص النهائي.

17.III المدة :

بنسبة الى رقاع من فئة أ وب :

يقع إصدار القروض الحالية من فئة أ وب لمدة خمس سنوات.

بنسبة الى رقاع من فئة ج :

يقع إصدار القرض الحالي لمدة سبعة سنوات مع سنتين اعفاء.

18.III معدل المدة :

يوافق مجموع الفترات المعدلة حسب تدفقات التسديد ومقسوم على القيمة الاسمية، وهو معدل مدة القرض لمكتتب يحتفظ برقاعه إلى أجل التسديد النهائي. ويساوي هذا المعدل :

بنسبة الى رقاع من فئة أ وب :

3 سنوات للقروض الحالية من فئة أ وب . بنسبة الى رقاع من فئة ج :

5 سنوات للقرض الحالي من فئة ج.

19.III الإستدامة (نسبة قارة) :

بنسبة الى رقاع من فئة ب :

تبلغ الإستدامة 2,775 سنة.

بنسبة الى رقاع من فئة ج :

تبلغ الإستدامة بالنسبة لهذا القرض 4,391 سنة.

20.III الضمان :

إن هذا القرض الرقاعي لا يتمتع بضمانات خاصة.

21.III تقييم القرض :

وقع تقييم هذا القرض "ب ب +" من قبل وكالة التقييم فيتش راتينق بتاريخ 29 مارس 2012.

يؤكد التقييم "ب ب +" على المدى الطويل وجود ديون على الحرفاء ذات نسبة ضئيلة في استرجاعها في الآجال المحددة مقارنة

مع مؤسسات مالية مختصة أخرى على المستوى الوطني. حاليا يتم استرجاع الأصلي والفائض في أجلهم لكن مخاطر عدم التسديد تبقى قائمة خاصة وأنها متصلة بظروف إقتصادية ومالية ملائمة. وتصف علامات "+" و"-" اختلاف الجودة.

تتعهد التجاري ليزينق بالمواصلة اللجوء إلى التقييم خلال فترة القرض وذلك من أجل تأمين معلومة متواصلة حول وضعيتها المالية لحاملي الرقاع و لمشتري الرقاع المشروطة. كما تتعهد التجاري ليزينق بتنظيم ندوات مالية مرة كل سنة.

22.III طريقة التوظيف :

وقع إصدار القرض عن طريق طرح الاكتتاب العام. يفتح باب الإكتتاب لكل الأشخاص الطبيعية والمعنوية لدى التجاري للوساطة وسيط بالبورصة.

23.III تنظيم تمثيل حاملي الرقاع :

بإمكان حاملي الرقاع الاجتماع في جلسة خاصة حيث بامكانهم اصدار رأي حول النقاط المسجلة في جدول أعمال الجلسة العامة للمساهمين. بامكان الجلسة العامة الخاصة لحاملي الرقاع تعيين أحد أعضائها لتمثيل والدفاع عن حقوق حاملي الرقاع.

يتم تطبيق مقتضيات الفصول 327 و355 إلى 365 من مجلة الشركات التجارية على الجلسة العامة الخاصة بحاملي الرقاع وممثلها. يتمتع ممثل الجلسة العامة لحاملي الرقاع بصفة الممثل أمام المحاكم.

24.III النظام الجبائي للسندات :

تخضع الفوائد السنوية لرقاع هذا القرض إلى الخصم من المورد الذي وضعه القانون أو يمكن أن يضعه على عاتق الذوات المادية أو المعنوية.

إثر توحيد نسب الخصم على الضريبة

من | مداخيل | رؤوس | الأموال | المنقولة

بمقتضى القانون رقم 113–96 المؤرخ في 30 ديسمبر 1996 والمتعلق بقانون المالية لميزانية سنة 1997، تخضع الفوائد حاليا لخصم على الضريبة بنسبة موحدة %20. وهذا الخصم نهائي وغير قابل للإرجاع بعنوان مداخيل رقاع على ملك أشخاص معنويين غير خاضعين للضريبة على الشركات أو معفيين منها كليا بمقتضى التشريع الساري المفعول.

كما تطرح الفوائد المتحصل عليها سنويا من قاعدة الضريبة السنوية على دخل

الأشخاص الذاتية في حدود 1500 دينار وذلك طبقا للفصل 30 من القانون 98/91 المؤرخ في 31 ديسمبر 1991 والمتعلق بقانون المالية لميزانية التصرف لسنة 1992 بدون أن يتعدى هذا المبلغ ألف دينار (1 000 دينار) للفوائد المتأتية من الحسابات الخاصة للادخار لدى البنوك ولدى الصندوق الوطني للادخار بتونس. IV معلومات عامة

1.IV المؤسسة المكلفة بتقديم الخدمات المالية التابعة للقرض :

تقوم التجاري للوساطة بإعداد وتسليم البطاقات وكل الخدمات المالية المتعلقة برقاع القرض "التجاري ليزينق 2012" طيلة حياة القرض. تحتوي كل بطاقة نسبة الفائدة وعدد الرقاع التي تم اختيارها من قبل المكتتب. تنص بطاقة الاكتتاب على نسبة الفائدة والكمية التي اختارها المكتتب.

2.IV سوق السندات :

في 2012/3/31 هناك ثلاثة قروض صدرا في السوق الرقاعية وهي :

(cid:2) التجاري ليزينق 2009 (5 سنوات، نسبة الَسوق المالية+1% أو %5,5).

(cid:2) التجاري ليزينق 2010-1 (5 سنوات، نسبة الَسوق المالية + 1% أو %5,3). (cid:2) التجاري ليزينق 2011 (5 سنوات، نسبة الَسوق المالية + 1.25% أو %6). بعد ختم الاكتتاب، تتعهد التجاري ليزينق بتكليف التجاري للوساطة بتقديم طلب لإدراج الرقاع المكتتبة بالسوق الرقاعية لدى بورصة الأوراق المالية بتونس.

3.IV تكفل القرض من قبل الشركة التونسية بين المهنيين للمقاصة وإيداع الأوراق المالية :

تتعهد التجاري ليزينق عند ختم اكتتاب القرض الرقاعي "التجاري ليزينق 2012" بالقيام بالإجراءات اللازمة لدى الشركة التونسية بين المهنيين للمقاصة وإيداع الأوراق المالية لتتكفل بالرقاع المكتتبة في هذا القرض.

4.IV المحاكم المختصة في حالة نزاع : إذا حصل نزاع عند إصدار أو دفع أو تسديد هذا القرض فهو من اختصاص محاكم تونس 1 دون غيرها.

ستوضع على ذمة العموم بدون أعباء وثيقة مرجعية ومذكرة خاصة لهاته العملية متحصلة على تأشيرة هيئة السوق المالية. يمكن الحصول على النشرة لدى شركة التجاري ليزينق, نهج بحيرة أناسي – 1053 ضفاف البحيرة والوسيط المكلف بالعملية التجاري للوساطة نهج بحيرة مازوري – 1053 ضفاف البحيرة تونس وعلى موقع الواب لهيئة السوق المالية www.cmf.org.tn .

كما سيتم نشر مؤشرات النشاط الخاصة بالثلاثي الأول من سنة 2012 والقوائم المالية 2011 للتجاري ليزينق على موقع

الواب | لهيئة | السوق | المالية

www.cmf.org.tn .