SOCIETE D'INVESTISSEMENT À CAPITAL VARIABLE
LOI 83-2001 DU 24/07/2001
JORT N° 117 DU 07/12/1993
| BILAN (Montants exprimés en dinars) | Notes | 31 décembre 2015 | 31 décembre 2014 | |
|---|---|---|---|---|
| ACTIF | Portefeuille-titres : | 3.1 | 2 052 563 | 1 836 615 |
| - Actions et droits rattachés | 1 947 944 | 1 732 312 | ||
| - Titres OPCVM | 104 619 | 104 303 | ||
| Placements monétaires et disponibilités : | 471 745 | 471 471 | ||
| - Placements à terme | 3.2 | 200 157 | - | |
| - Disponibilités | 271 588 | 471 471 | ||
| Débiteurs divers | 1 067 | - | ||
| TOTAL ACTIF | 2 525 376 | 2 308 086 | ||
| PASSIF | Opérateurs créditeurs | 3.3 | 8 530 | 7 970 |
| Autres créditeurs divers | 3.4 | 11 478 | 16 298 | |
| Total passif | 20 008 | 24 268 | ||
| ACTIF NET | Capital | 2 489 528 | 2 267 726 | |
| Capital en nominal : | 3.5 | 2 879 700 | 2 673 700 | |
| - Capital début de période | 2 673 700 | 3 035 900 | ||
| - Émission en nominal | 483 300 | 1 690 300 | ||
| - Rachat en nominal | -277 300 | -2 052 500 | ||
| Sommes non distribuables : | 3.6 | -390 172 | -405 974 | |
| Sommes distribuables : | 15 839 | 16 092 | ||
| - Sommes distribuables de l'exercice en cours | 3.7 | 15 789 | 16 075 | |
| - Report à nouveau | 50 | 17 | ||
| Actif net | 2 505 367 | 2 283 818 | ||
| TOTAL PASSIF ET ACTIF NET | 2 525 375 | 2 308 086 |
ÉTAT DE RÉSULTAT
(Montants exprimés en dinars)
| Notes | 31 décembre 2015 | 31 décembre 2014 | |
|---|---|---|---|
| Revenus du portefeuille-titres : | 4.1 | 79 796 | 92 354 |
| - Dividendes des actions | 75 514 | 88 131 | |
| - Revenus des titres OPCVM | 4 282 | 4 223 | |
| Revenus des placements à terme | 4.2 | 17 948 | 2 874 |
| Total des revenus des placements | 97 744 | 95 228 | |
| Charges de gestion des placements | 4.3 | -34 003 | -31 680 |
| Revenus nets des placements | 63 741 | 63 548 | |
| Autres charges d'exploitation | 4.4 | -47 855 | -46 900 |
| RÉSULTAT D'EXPLOITATION | 15 886 | 16 648 | |
| Régularisation du résultat d'exploitation | -97 | -573 | |
| SOMMES DISTRIBUTABLES DE LA PÉRIODE | 15 789 | 16 075 | |
| Régularisation du résultat d'exploitation (annulation) | 97 | 573 | |
| Variation des plus (ou moins) values potentielles sur titres | 265 601 | 350 859 | |
| Plus (ou moins) values réalisées sur cessions de titres | -217 023 | -224 510 | |
| Frais de négociation | -8 187 | -4 365 | |
| RÉSULTAT NON DISTRIBUTABLES | 40 391 | 121 984 | |
| RÉSULTAT NET DE LA PÉRIODE | 4.5 | 56 277 | 138 632 |
ÉTAT DE VARIATION DE L'ACTIF NET
(Montants exprimés en dinars)
| 31 décembre 2015 | 31 décembre 2014 | ||
|---|---|---|---|
| VARIATION DE L'ACTIF NET RÉSULTANT DES OPÉRATIONS D'EXPLOITATION | Résultat d'exploitation | 15 886 | 16 648 |
| Variation des plus (ou moins) values potentielles sur titres | 265 601 | 350 859 | |
| Plus (ou moins) values réalisées sur cessions de titres | -217 023 | -224 510 | |
| Frais de négociation | -8 187 | -4 365 | |
| DISTRIBUTION DE DIVIDENDES | Distribution de dividendes | -16 042 | -16 969 |
| TRANSACTIONS SUR LE CAPITAL | Souscriptions : | ||
| - Capital | 483 300 | 1 690 300 | |
| - Régularisation des sommes non distribuables | -58 256 | -304 482 | |
| - Régularisation des sommes distribuables | -363 | 1 435 | |
| Rachats : | |||
| - Capital | -277 300 | -2 052 500 | |
| - Régularisation des sommes non distribuables | 33 667 | 360 965 | |
| - Régularisation des sommes distribuables | 266 | -2 008 | |
| VARIATION DE L'ACTIF NET | 221 549 | -184 627 | |
| ACTIF NET | En début de période | 2 283 818 | 2 468 445 |
| En fin de période | 2 505 367 | 2 283 818 | |
| NOMBRE D'ACTIONS | En début de période | 26 737 | 30 359 |
| En fin de période | 28 797 | 26 737 | |
| VALEUR LIQUIDATIVE | En début de période | 85,417 | 81,308 |
| En fin de période | 87,000 | 85,417 | |
| TAUX DE RENDEMENT | 2,56% | 5,74% |
NOTE N°3.1 : PORTEFEUILLE-TITRES
| Nombre de titres | Prix d'acquisition | Valeur au 31/12/2015 | Plus ou moins-values potentielles | % de l'actif net | % du capital de l'émetteur | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Actions cotées : | 1 824 825 | 1 947 934 | 123 109 | 77,750 | - | |
| - ARTES | 21 000 | 169 787 | 126 546 | -43 241 | 5,051 | 0,055 |
| - ATB | 10 000 | 50 312 | 41 970 | -8 342 | 1,675 | 0,010 |
| - ATL | 54 000 | 172 064 | 152 550 | -19 514 | 6,089 | 0,216 |
| - ATTU BANK | 9 250 | 190 753 | 222 268 | 31 515 | 8,872 | 0,023 |
| - BEST LEASE | 30 000 | 63 000 | 57 000 | -6 000 | 2,275 | 0,100 |
| - BNA | 22 400 | 271 030 | 247 699 | -23 331 | 9,887 | 0,070 |
| - BT | 13 300 | 138 398 | 119 700 | -18 698 | 4,778 | 0,009 |
| - CITYCARS | 9 603 | 124 912 | 127 749 | 2 837 | 5,099 | 0,071 |
| - EURO-CYCLE | 5 000 | 100 534 | 170 685 | 70 151 | 6,813 | 0,093 |
| - ENNAKL | 21 000 | 234 559 | 245 448 | 10 889 | 9,797 | 0,070 |
| - OFFICEPLAST NS | 2 960 | 6 601 | 12 977 | 6 376 | 0,518 | 0,047 |
| - ONETECHHOLDING (AA) | 7 000 | 45 500 | 48 930 | 3 430 | 1,953 | 0,013 |
| - SAH | 14 400 | 142 770 | 139 737 | -3 033 | 5,578 | 0,033 |
| - SFBT | 10 500 | 114 605 | 234 675 | 120 070 | 9,367 | 0,010 |
| OPCVM : | 104 277 | 104 619 | 342 | 4,176 | - | |
| - POS | 1 000 | 104 277 | 104 619 | 342 | 4,176 | 0,031 |
| Droits : | 3 | 10 | 7 | - | - | |
| - ABDA381/27 | 4 | 1 | 8 | 7 | - | - |
| - TRDA1/15 | 3 | 2 | 2 | - | - | - |
| Total en Dinars | 1 929 105 | 2 052 563 | 123 458 | 81,926 | - |
Les Etats Financiers dans leur intégralité sont publiés dans le bulletin Officiel du CMF.