الاتحاد الدولي للبنوك

الاتحاد الدولي للبنوك

شركة | خفية | الاسم | رأس | مالها

800 000 | 172 | دينار | مقسمة | إلى

32 560 000 سهما عاديا و 000 000 2 شهادة استثمار بقيمة اسمية قدرها 5 د محررة بالكامل المقر الاجتماعي: 65 نهج الحبيب بورقيبة- تونس-

رقم السجل التجاري : B 615.1996

الهاتف 216 71 218 100+

الفاكس 71 218 009

موقع الواب : web-uib@uib.com.tn

نشرة قانونية موضوعة على ذمة العموم بمناسبة إصدار و إدراج في السوق الرقاعية بالبورصة للقرض الرقاعي الثانوي "الاتحاد الدولي للبنوك الثانوي 2015 " بمبلغ قدره 50 000 000

سعر الإصدار : 100 دينار

القرض مقسم لصنفين أ و ب كالآتي :

الصنف | المدة | نسبة الفائدة | الاهتلاك السنوي

الصنف أ | 5 سنوات | %7.40 و/ أو نسبة الفائدة في السوق النقدية سنوي قار لكل 5/1 بداية من

+%1.95 السنة الأولى

الصنف ب 7 سنوات مع سنتين %7.50 و/ أو نسبة الفائدة في السوق النقدية سنوي قار لكل 5/1 بداية من

امتياز | +%2.10 | السنة الثالثة

يتميز الرقاع الثانوي بمرتبة الدين المتعاقد المعرف بقانون الثانوية

1. إرشادات ذات طابع عام حول المصدر

1.1 التسمية و المقر الإجتماعي

الاسم الاجتماعي: الاتحاد الدولي للبنوك

المقر الاجتماعي: 65 نهج الحبيب بورقيبة- 1000-تونس-

الهاتف 71 218 100

الفاكس : 71 218 009

البريد الإلكتروني: www.uib.com.tn

موقع الواب : web-uib@uib.com.tn

2.1 الشكل القانوني و التشريع الخاص المعمول به

الشكل القانوني : شركة خفية الإسم، يحكمها قانون الشركات التجارية.

التشريع الخاص المعمول به : قانون عدد 2001-65 بتاريخ 10 جويلية 2001 المنظم لمؤسسات المالية كما تم تغييره و تكميله بالقانون 2006-19 بتاريخ 2 ماي 2006.

3.1 تاريخ التأسيس و المدة

تاريخ التأسيس : 1963/12/09

المدة : 99 سنة

4.1 الغرض الاجتماعي ( الفصل الثالث من القانون الأساسي)

أنظر النشرة الفرنسية ص 1 و 2.

5.1 رقم السجل التجاري : B 615 1996

6.1 السنة المحاسبية

من غرة جانفى الى 31 ديسمبر من كل سنة

7.1 الجنسية : تونسية

8.1 رأس المال الإجتماعي

يبلغ رأس المال الاجتماعي 172 800 000 دينار مقسمة إلى 32 560 000 سهم و 2 000 000 شهادة استثمار ذات قيمة اسمية 5 دنانير محررة بالكامل.

9.1 النظام الجبائي : القانون العام

10.1 المعرف الجبائي : 002708/Q/P/M/000

10.1 المكان الذي يمكن الإطلاع فيه على وثائق الشركة :

المقر الاجتماعي : مجمع 65 نهج الحبيب بورقيبة- 1000-تونس-

11.1 المسؤول المكلف بالإعلام و العلاقات مع المساهمين و هيئة السوق المالية و بورصة الأوراق المالية بتونس و الشركة التونسية بين المهنيين للمقاصة و إيداع الأوراق المالية :

السيدة مفيدة حمزة

مديرة مالية

65، نهج الحبيب بورقيبة- 1001- تونس-

الهاتف : 71 218 574

الفاكس : 71 218 009

الموقع الالكتروني : Moufida.Hamza@uib.com.tn

2. هياكل الإدارة و التسيير

1.2 أعضاء هياكل الإدارة

العضو | يمثله | الصفة | المدة النيابية | العنوان

Alexandre | M. نفسه | رئيس المجلس | باريس

2012/2014

5)MAYMAT(

السيد كمال ناجي(3) | نفسه | عضو | 2013/2015 | تونس

الشركة العامة )2( | Véronique | Mme. عضو | باريس

LA | DE | 2012/2014

BACHELERIE

السيد منصف مزابي(3) | نفسه | عضو | 2013/2015 | تونس

Pierre | M. نفسه | عضو | باريس

2012/2014

)BOURSOT (1

M. Bernard DAVID نفسه | عضو | باريس

2012/2014

)2(

Romuald | M. نفسه | عضو | باريس

2012/2014

)HAJERI (1

السيد حبيب بوعزيز(1) | نفسه | عضو | 2012/2014 | تونس

السيد مختار بالشيخ نفسه | عضو | تونس

2012/2014

أحمد (1)

السيد منجي مقدم (1) | نفسه | عضو | 2012/2014 | تونس

Grégoire | M. نفسه | عضو | باريس

2014/2016

)LEFEBVRE (4

السيدة | وداد نفسها | عضو | تونس

2014/2016

بوشماوي(4)

1- معين من قبل الجلسة العامة العادية في 2012/06/14

2- مدة مجددة من قبل الجلسة العامة العادية في 2012/06/14.

3- مدة مجددة من قبل الجلسة العامة العادية في 2013/06/20

4-مدة مجددة من قبل الجلسة العامة العادية في 2014/05/07

5- تسمية مصادق عليها قبل مجلس الإدارة في 2013/06/21 تسمية لم تصادق عليها الجلسة العامة.

2.2 وظيفة أعضاء هياكل الإدارة و التسيير في الشركة

العضو | الصفة | تاريخ الدخول للوظيفة | العنوان

M. Alexandre MAYMAT رئيس المجلس | جوان 2013* | باريس

السيد كمال ناجي | المدير العام | أفريل 2008 | تونس

• تسمية من قبل مجلس الإدارة في 2013/06/21 بصفته رئيس المجلس لم تصادق عليها الجلسة العامة

م دة مجددة من قبل مجلس الإدارة في 2013/06/21

يجب الإشارة أنه :

• السيد Bernard DAVID،السيد Romuald HAJERI و السيد منصف المزابي أعضاء في لجنة المراجعة الدائمة.

• السيد Alexandre MAYMAT،السيد كمال ناجي و السيد Pierre BOURSOT أعضاء في لجنة الائتمان التنفيذية.

• السيدة Véronique DE LA BACHELERIE،السيد منجي مقدم و السيد مختار بالشيخ أحمد أعضاء لجنة المخاطر.

بقية أعضاء مجلس الإدارة ليس لديهم مهام داخل الشركة.

3.2 المراقبة

الاسم | العنوان | المدة

فينور، شركة مسجلة بهيئة الخبراء عمارة – International City Center

المحاسبين للبلاد التونسية ممثلة من Tour des bureaux, Centre urbain

طرف السيد مصطفى مذيوب -nord -1082تونس

*2012-2014

الهاتف: | 728 450 | 70 | الفاكس:

70 728 405

Mail: administration@finor.com.tn

AMC Ernst & Young, société شركة Boulevard de la terre

مسجلة بهيئة الخبراء المحاسبين للبلاد مركز العمران الشمالي 1003 تونس

التونسية ممثلة من طرف السيد نور الدين 2012-2014

الهاتف: 70 749 111

الحاجي

الفاكس: 70 749 045

*مدة مجددة من قبل الجلسة العامة العادية في 2012/06/14

تسمية مصادق عليها من قبل الجلسة العامة العادية في 2012/06/14

3- معلومات عامة حول الإصدار

1.3 قرار الإصدار

قررت الجلسة العامة العادية للاتحاد الدولي للبنوك في اجتماعها المنعقد يوم 2014/05/07 ، المصادقة على إصدار قروض رقاعية جديدة بمبلغ جملي لا يتجاوز 300 000 000 دينار في واحد أو أكثر من الإصدارات و فوضت، وفقا للمادة 331 من قانون الشركات التجارية، مجلس الإدارة مع إمكانية تفويض المدير العام، الصلاحيات اللازمة لتحديد المبلغ وتحديد الشروط وظروف كل إصدار.

هذا التصريح صالح إلى غاية تاريخ عقد اجتماع الجلسة العامة العادية للموافقة على البيانات المالية ل 2015.

في هذا الإطار، اجتمع مجلس الإدارة في 2015/03/12 و صادق على حيثيات و شروط إصدار القرض الرقاعي الثانوي "الاتحاد الدولي للبنوك الثانوي 2015" بمبلغ 50 000 000 دت.

منح مجلس الإدارة بدوره السلطة للرئيس المدير العام لتحديد المبلغ، أحكام و شروط القرض الرقاعي الثانوي " الاتحاد الدولي للبنوك الثانوي 2015 "

و هكذا، حدد الرئيس المدير العام الأحكام و الشروط كالآتي:

أ. القيمة الاسمية للرقاع: 100 دينار للرقعة الواحدة

ب. العدد: 500 000 رقاعات ثانوية مقسمة إلى صنفين :

الصنف : أ و الصنف ب

ت. شكل الرقاع : جميع الرقاع الثانوية اسمية

ث. سعر الإصدار : 100 دينار للرقعة الثانوية تدفع بالكامل عند الاكتتاب

ج. نسبة الفائدة : الصنف أ : %7.40 و/ أو نسبة الفائدة في السوق النقدية + % 1.95 خام في السنة باختيار من المكتتبين

الصنف ب: %7.50 و/ أو نسبة الفائدة في السوق النقدية +%2.10 خام في السنة باختيار من المكتتبين

ح. المدة : 5 سنوات للصنف أ و 7 سنوات مع سنتين امتياز للصنف ب

خ. الاهتلاك : تكون الرقاع المصدرة في مجملها موضوع استهلاك سنوي قار بخمس القيمة الاسمية أي 20 دينار بالنسبة للرقعة الواحدة.

يبدأ اهتلاك القرض في السنة الأولى للصنف أ و السنة الثالثة للصنف ب .

2.3 معلومات تهم العملية

مبلغ القرض

يبلغ القرض الرقاعي الثانوي "الاتحاد الدولي للبنوك الثانوي 2015" 50 مليون دينار، مقسمة إلى 500 000 رقاع ثانوي بقيمة اسمية 100 د . سيقع نشر المبلغ النهائي للقرض " الاتحاد الدولي للبنوك الثانوي 2015" بالنشرة الرسمية لهيئة السوق المالية و بورصة الأوراق المالية بتونس.

المدخول الخام و الصافي للقرض

يبلغ المدخول الخام1 لهذا القرض الثانوي 50 000 000 دت. قدرت مصاريف الإعداد و عمولة التوظيف ب 250 000 دينار و مصاريف هيئة السوق المالية ب 26 000 دينار و مصاريف بورصة تونس للأوراق المالية 3 000 دينار و مصاريف تونس للمقاصة خلال كامل مدة القرض ب 44 764 دينار2 و مصاريف أخرى تجمع المصاريف في الإعلان في الرائد الرسمي، مصاريف المطبوعات ... ترتفع إلى 200 دينار أي مصاريف جملية ب 764 325 دينار و بذلك يكون المدخول الصافي لهذا القرض 49 674 236 دينارا.

المنتوج الجملي (بالد) المنتوج بالسهم (بالد)

المنتوج الخام | 50 000 000 | 100.000

المصاريف الجملية | 325 764 | 0.652

المنتوج الصافي | 49 674 236 | 99.348

1

احتسب المدخول الخام و الصافي للقرض و كذلك المصاريف على أساس كامل المدة القرض و حسب المبلغ المجمع 50 000 000 دت و موضوعة على هذا

الأساس. مبلغ المدخول و المصاريف يعتمد على المبلغ المجمع وقت إغلاق القرض وجزء من مصاريف الفوائد على النسبة المتغيرة و النسبة القارة.

2

يتم تحديد هذه الرسوم على أساس افتراض أن هذا القرض مكتتب إلى 25 ٪ للصنف أ بنسبة قارة، و 25٪ للصنف أ بنسبة متغيرة و25 ٪ للصنف ب بنسبة قارة، و 25٪ للصنف ب بنسبة متغيرة. تجدر الإشارة إلى أن هذه التكاليف احتسبت على أساس أن المبلغ المجمع 000،000،50 دينارا.

3.3 - فترة الاكتتاب و التسديد | 5.3 - الهدف من عملية الإصدار | 4- خاصيات السندات المصدرة

ستفتح الاكتتابات لهذا القرض الثانوي ابتداء 1.4 نوعية، شكل و تاريخ تسليم السندات الاتحاد الدولي للبنوك، باعتباره مؤسسة مالية

من | 2015/05/18 و ستختم في أجل | تسمية القرض: " الاتحاد الدولي للبنوك

، مدعو لتحريك بصفة متكررة الموارد اللازمة

أقصاه 2015/06/18. ومن الممكن أن الثانوي 2015 ".

لتمويل مساعداتها للاقتصاد.

تختتم بدون إعلام عند الاكتتاب الكلي للمبلغ نوعية السندات: رقاع

الأقصى للإصدار المحدد ب (000 000 إصدار القرض الرقاعي الثانوي " الاتحاد

شكل الرقاع: كل رقاع هذا القرض اسمية 50) مكتتبة بالكامل. الدولي للبنوك الثانوي 2015 " سيتيح للبنك

صنف الرقاع: يتميز الرقاع الثانوي بصنف

سيتم قبول مطالب الاكتتاب في حدود الأسهم | تمويل القروض على نفس الموارد الناضجة ، | الرقاع المعرف بالعقد في قانون الثانوية .

المصدرة، أي 500 000 رقاع ثانوي. وبالتالي تمويل موارد العمل على المدى

القانون الذي تخضع له هذه السندات: المتوسط وإثراء مجموعة من المنتجات القروض الرقاعية الثانوية هم قروض رقاعية في حال اكتتاب مبلغ لا يتجاوز 000 000

50 د في تاريخ غلق مدة الاكتتاب، أي | والخدمات و تعزيز شبكة فروعه. | متصلة بقانون الثانوية .

2015/06/18، يتم تمديد الاكتتابات إلى | كذلك، | تخضع هذه السندات إلى مجلة

على هذا النحو، فإن هذا القرض الثانوي

2015/06/30 و ذلك مع الحفاظ على تاريخ الشركات التجارية: كتاب 4 –العنوان 1 – سيمكن البنك من زيادة تعزيز الأموال الذاتية الفرع 5 الباب 3 من القروض الرقاعية. تقدم التمتع بالفوائد. و في حال تجاوز هذا التاريخ

الصافية في ضوء اللوائح المصرفية. لذلك، أيضا في البنك المركزي التونسي للبنوك رقم سيكون مبلغ الإصدار هو المبلغ المجمع من 24-91 في 1991/12/17 بشأن قواعد فإن تعميم البنك المركزي التونسي للبنوك

طرف البنك. | التصرف | والمعايير | الاحترازية | للبنوك

عدد | 24-91 المؤرخ في 17 ديسمبر | والمؤسسات المالية.

و يتم نشر إعلام بغلق الإصدار في النشريات

الرسمية لهيئة سوق المال و بورصة الأوراق | 1991 بشأن قواعد التصرف والاحترازية | طريقة و تاريخ تسليم السندات: يتسلم

المالية بتونس على اثر الختم النهائي | لمعايير البنوك والمؤسسات المالية يشير إلى | المكتتب حين اختتام الإصدار شهادة في ملكية

للاكتتابات. الرقاع الثانوي المكتتب في 2015/05/18 و القروض الثانوية لتحديد الأموال الذاتية

4.3 | المؤسسة المالية المكلفة بقبول | الصادرة من طرف | back office

الإضافية، مكونة من الأموال الذاتية الصافية.

bourse للاتحاد الدولي للبنوك . الاكتتاب من العموم

سيتم النظر في هذه القروض التي تخضع 2.4 سعر الاكتتاب و الإصدار و طريقة يتم قبول الاكتتابات و الدفوعات ابتداء من

سنويا لحساب الأموال الذاتية التكميلية إلا الدفع

2015/05/18 بشركة ماك وسيط في

تنافس رأس المال المتميز وضمن الحدود يتم إصدار الرقاع الثانوي بالقيمة الاسمية أي البورصة- قرين سنتر- المدرج ج الطابق 100 دينار للرقاع الثانوي تدفع بالكامل عند المنصوص عليها في تلك الجولة (أي 50٪

الثاني, نهج بحيرة كنستنس- ضفاف البحيرة الاكتتاب. سيتم دفع الفوائد المستحقة من

تونس. | من صافي الأموال الذاتية الأساسية). | تاريخ الاكتتاب الفعلي .

3.4 تاريخ الانتفاع بالفوائد

كل رقعة ثانوية مكتتبة في نطاق هذا القرض الرقاعي تخول الانتفاع بالفائدة ابتداء من التاريخ الفعلي للاكتتاب و التحرير.

إن الفائدة الجارية لصالح كل رقعة ثاوية بين التاريخ الفعلي للاكتتاب و تاريخ اختتام الاكتتاب اي 2015/06/18 تحسب و تدفع في نفس هذا التاريخ.

إن التاريخ الوحيد للانتفاع بالفوائد بالنسبة لكل الرقاع الثانوية المصدرة و الذي سيعتمد عند المبادلات في البورصة هو يوم 2015/06/18 و هذا حتى في حالة التمديد في هذا التاريخ.

4.4 تاريخ الدفع

تدفع بالكامل عند الاكتتاب

5.4 نسبة الفائدة

تعرض الرقاع الثانوي هذا القرض بتواريخ و بنسب فوائض مختلفة حسب اختيار المكتتب، محددة حسب نوعية الصنف:

بالنسبة للصنف أ لمدة 5 سنوات:

• نسبة متغيرة: نسبة فائدة السوق النقدية (المعلنة من طرف البنك المركزي التونسي) زائد %1.95 و تحسب هذه النسبة على الباقي من القيمة الاسمية لكل رقعة في بداية كل مدة التي تدفع بعنوانها الفوائد. هذه النسبة تساوي معدل نسب السوق النقدية لإثني عشر شهرا و السابقة لتاريخ دفع الفوائد زائد 195 نقطة أساسية. الإثنى عشر شهر المعنية تبدأ من شهر جوان سنة (س-1) إلى شهر ماي سنة (س).

• نسبة قارة: % 7.40 خام في السنة محسوبة على الباقي من القيمة الاسمية لكل رقعة في بداية كل فترة و التي بعنوانها تدفع الفوائد.

لكل مكتتب حق اختيار نوع نسبة الفائدة عند الاكتتاب.

بالنسبة للصنف ب لمدة 7 سنوات مع سنتين امتياز:

• نسبة متغيرة: نسبة فائدة السوق النقدية (المعلنة من طرف البنك المركزي التونسي) زائد % 2.10 و تحسب هذه النسبة على الباقي من القيمة الاسمية لكل رقعة في بداية كل مدة التي تدفع بعنوانها الفوائد. هذه النسبة تساوي معدل نسب السوق النقدية لإثني عشر شهرا و السابقة لتاريخ دفع الفوائد زائد 210 نقطة أساسية. الإثنى عشر شهر المعنية تبدأ من شهر جوان سنة (س-1) إلى شهر ماي سنة (س).

• نسبة قارة: % 7.50 خام في السنة محسوبة على الباقي من القيمة الاسمية لكل رقعة في بداية كل فترة و التي بعنوانها تدفع الفوائد.

لكل مكتتب حق اختيار نوع نسبة الفائدة عند الاكتتاب.

الفوائد :

تدفع الفوائد المحتسبة بحلول الأجل يوم 18 جوان من كل سنة و من المقرر أن يكون آخر سداد 2020/06/18 بالنسبة للصنف أ و 2022/06/18 بالنسبة للصنف ب.

إذا تم اكتتابه كليا في الصنف أ بنسبة قارة، تكون قيمة الفوائد 11 100 000 دينار. إذا تم اكتتابه كليا في الصنف أ بنسبة متغيرة أي نسبة السوق النقدية زائد %1.95 تكون قيمة الفوائد 10 211 250 دينار( و ذلك باعتبار نسبة فائدة اسمية ب %6.8075 محتسب على أساس نسبة السوق النقدية من شهر أفريل 2014 إلى شهر مارس 2015، أي % 4.8575 زائد %1.95 على سبيل المثال).

تكون قيمة الفوائد 18 750 000 دينار و ذلك إذا تم اكتتاب كامل القرض للصنف ب بنسبة %7.50 .

إذا تم اكتتابه جمليا في الصنف ب بنسبة متغيرة أي نسبة السوق النقدية زائد %2.10 تكون قيمة الفوائد 17 393 750 دينار( و ذلك باعتبار نسبة فائدة اسمية ب %6.9575 محتسب على أساس نسبة السوق النقدية من شهر أفريل 2014 إلى شهر مارس 2015، أي % 4.8575 زائد %2.10 على سبيل المثال).

الإهتلاك و التسديد

تسدد كل الرقاع بقيمة سنوية قارة قدرها 20 دينار للرقعة الواحدة أي ما يعادل خمس القيمة الاسمية .

سيبدأ الاهتلاك من السنة الأولى بالنسبة للصنف أ و السنة الثالثة بالنسبة للصنف ب. يتم اهتلاك القرض بصفة كاملة في

2020/06/18 | بالنسبة | للصنف | أ | و

2022/06/18 بالنسبة للصنف ب.

يتم وضع جداول الاهتلاك للإرشاد فقط وتخضع للتغيير على أساس مبلغ الاكتتاب بكل صنف والتغير نسبة السوق النقدية (الذي نشرها البنك المركزي التونسي).

الاهتلاك بالرقاع : بالنسبة للصنف أ : اهتلاك سنوي قار بخمس القيمة الاسمية ابتداءا من السنة الأولى قدرها 20 د للرقعة الواحدة.

بالنسبة للصنف ب: اهتلاك سنوي قار بخمس القيمة الاسمية ابتداءا من السنة الثالثة قدرها 20 د للرقعة الواحدة.

نسبة الفائدة الاسمية : بالنسبة للصنف أ : قار: %7.40 خام للسنة و/أو متغير نسبة الفائدة في السوق النقدية +%1.95أي %6.8075. يمثل معدل نسبة الفائدة في السوق النقدية لل 12 شهر الأخيرة (أي من شهر أفريل 2014 على شهر مارس 2015) زائد %1.95 (و ذلك على سبيل المثال).

بالنسبة للصنف ب : قار: %7.50 خام للسنة و/أو متغير نسبة الفائدة في السوق النقدية +%2.10أي %6.9575. يمثل معدل نسبة الفائدة في السوق النقدية لل 12 شهر الأخيرة (أي من شهر أفريل 2014 على شهر مارس 2015) زائد %2.10 (و ذلك على سبيل المثال).

6.4 سعر التسديد

قدر سعر التسديد ب 100 دينار للرقعة الواحدة.

7.4 الدفع

يتم الدفع السنوي للفوائد و تسديد أصل القرض عند حلول الأجل السنوي الموافق ل 18 جوان من كل سنة

يقع | أول | دفع | للفوائد | يوم

2016/06/18.

يقع | أول تسديد | لأصل | القرض في

2016/06/18 بالنسبة للصنف أ و في 06/18 /2018 بالنسبة للصنف ب .

يتم دفع الفوائد و تسديد أصل القرض لدى المودعين عن طريق تونس للمقاصة.

نسبة المردودية المحينة و الهامش المحين نسبة المردودية المحينة (اكتتاب بنسبة فائدة قارة):

إن نسبة المردودية المحينة هي النسبة السنوية التي تتم عملية مساواة المبالغ المدفوعة و التي سيقع قبضها و ذلك في تاريخ معين هذه النسبة تساوي سنويا لهذا القرض الرقاعي و لا يتضح مدلول هذه النسبة إلا المكتتبين الذين يحافظون على رقاعهم إلى آخر أجل للتسديد. هذه النسبة هي % 7.40 سنويا بالنسبة للصنف أ و %7.50. سنويا بالنسبة للصنف ب

الهامش المحين (اكتتاب بنسبة متغيرة): هذا الهامش هو الفارق بين نسبة المردودية المتوقعة و ما يوافقها من تحيين للمؤشر المرجعي. تقدر نسبة المردودية باعتماد آخر مؤشر مرجعي حتى آخر مدة و ذلك لتقييم القصاصات اللاحقة.

إن معدل نسبة السوق النقدية ل12 أشهر الأخيرة المنتهية في شهر مارس 2015 يقدر ب%4.8075 و هي النسبة المعتمدة خلال مدة القرض ما يسمح بأن تكون نسبة المر دودية المحينة السنوية %6.8075 للصنف أ و 6.9575 للصنف ب و على هذا الأساس و بالنظر إلى خصوصيات الإصدار يكون الهامش المحين % 1.95 للصنف أ و %2.10 للصنف ب و ذلك للمكتتب الذي يحتفظ برقاعه إلى آخر أجل لتسديد القرض. 8.4 المدة الجملية، معدل مدة و امتداد القرض

المدة الجملية:

كل رقاع "الاتحاد الدولي للبنوك الثانوي 2015" مصدرة حسب صنفين:

• الصنف أ: في مدة 5 سنوات

• الصنف ب : في مدة 7 سنوات مع امتياز سنتين.

معدل مدة القرض:

هي مجموع مدة القرض ضارب تدفقات الاهتلاك و المقسومة على القيمة الاسمية وهي مدة الحياة المرجوة للقرض بالنسبة للمكتتب الذي يحتفظ بالرقاع إلى غاية آخر أجل القرض .

هذه المدة تساوي 3 سنوات بالنسبة للصنف أ و 5 سنوات بالنسبة للصنف ب.

الاستدامة (اكتتاب بالنسبة القارة):

تتمثل مدة القرض في مجموع الفترات ضارب القيم المحينة للتدفقات المتحصل عليها (أصل المبلغ والفوائد) قاسم القيمة الحالية للرقعة. و يمكن التعبير عنها بوحدات زمنية و ممثلة لمعدل مدة استرجاع القيمة الحالية. كما تتمثل مدة الرقعة في الفترة التي لم تتأثر مردوديتها بتقلبات نسب الفائدة.

تبلغ الاستدامة بالنسبة للرقاع موضوع هذا القرض 2.738 سنة بالنسبة للصنف أ و 4.297 سنة بالنسبة للصنف ب.

9.4 مرتبة الديون والحفاظ على القرض في مرتبتها :

• مرتبة الديون :

في حالة تصفية المصدر، سيتم استبدال الرقاع الثانوي لهذا المصدر بسعر يعادل القيمة الاسمية وسيحدث إلا بعد استيفاء من جميع المديونين، متميز أو غير مضمونة السداد، ولكن قبل سداد الأوراق المالية تنتقل عن طريق المصدر. سيكون سداد هذا الرقاع الثانوي على نفس المستوى جميع الرقاع الثانوي الأخرى التي صدرت بالفعل أو

المتعاقدة أو التي يمكن أن تصدر في وقت لاحق أو المتعاقدة من قبل الجهة المصدرة بما يتناسب مع المبلغ، في حال وجدت (قانون الثانوية).

تجدر الإشارة إلى أن هذه المرتبة تتطلب قروض رقاعية المزمع إصدارها وفقا للحدود المنصوص عليها في التوقعات التي أعلن عنها في الوثيقة المرجعية المسجلة لدى هيئة السوق المالية بتاريخ 02/09/2014 تحت عدد 005-14*.

أي تعديل قد يغير ترتيب حاملي الرقاع الثانوي يجب أن تخضع لموافقة الجلسة الخاصة من أصحاب الرقاع المنصوص عليها في المادة 333 من قانون الشركات التجارية. تتكون الفوائد من التزامات مباشرة، عامة، بدون شروط و غير ثانوية للمصدر، يأتي إلى نفس مرتبة جميع الديون والضمانات الأخرى الغير مضمونة، الحالية أو في المستقبل للمصدر.

• الحفاظ على القرض في مرتبتها :

يتعهد المصدر، السداد الفعلي لجميع الرقاع الثانوي من هذا القرض لتنفيذ المطالبات الأخرى التي قد تصدر في وقت لاحق، تتجاوز تلك المنصوص عليها في الوثيقة المرجعية إلى رتبة سداد المذكورة آنفا، دون منح نفس الحقوق للرقاع الثانوي من القرض الحالي.

10.4 الضمان

هذا القرض الرقاعي الثانوي لا يخضع إلى أي ضمان.

11.4 التصنيف

هذا القرض الرقاعي الثانوي غير مرقم.

12.4 طريقة التوظيف

يصدر القرض الرقاعي موضوع هذه النشرة القانونية عن طريق عرض عمومي للمساهمة العامة. إن عملية الاكتتاب مفتوحة لجميع المستثمرين الممكنين الذين لديهم معرفة و تجربة في المادة المالية و التجارية الكافية بطريقة تستطيع تطور ايجابيات و مخاطر الاستثمار في الرقاعات الثانوية .

المكتتبين سيتم تلبية مطالبهم بشبابيك شركة ماك، وسيط في البورصة ، قرين سنتر العمارة ج الطابق الثاني نهج بحيرة كنستنس ضفاف البحيرة تونس.

• التزام لتحديث خطة العمل 2018-2014 على النحو الوارد أعلاه المشار إليه في الوثيقة المرجعية ومراعاة موضوع الرقاع الثانوي من هذه المذكرة العملية.

13.4 تنظيم تمثيل أصحاب الرقاع الثنوي يمثل القرض الرقاعي الثانوي تحت قانون و نصوص تنظم الرقاع. في مادة تقديم الرقاع الثانوي، الفصل 333 من قانون الشركات التجارية المطبقة، اجتمع حاملي الرقاع الثانوي في الجلسة العامة العادية الخاصة التي تمثل واحد من الأعضاء لتمثيلهم و الدفاع عن فوائد حاملي الرقاع الثانوي.

تطبق أحكام الفصول355 الى 365 من مجلة الشركات التجارية على الجلسة العامة الخاصة لأصحاب الرقاع و على ممثلها.

يمكن لممثل الجلسة العامة لأصحاب الرقاع أن يمثلهم أمام المحاكم.

14.4 النظام الجبائي

تخضع الفوائد السنوية للرقاع الثانوي لهذا القرض إلى الخصم من المورد الذي وضعه القانون أو يمكن أن يضعه على الذوات المادية أو المعنوية.

طبقا للأحكام الجاري به العمل، و إثر توحيد نسب الخصم من المورد من مداخيل رؤوس الأموال المنقولة بمقتضى القانون رقم 96 - 113 المؤرخ في 30 ديسمبر 1996 المتعلق بقانون المالية لميزانية التصرف لسنة 1997، تخضع الفوائد حاليا لخصم من المورد بنسبة موحدة % 20. هذا الخصم نهائي و غير قابل للإسترجاع بعنوان مداخيل رقاع على ملك أشخاص معنويين غير خاضعين للضريبة على الشركات أو معفيين منها كليا بمقتضى التشريع الساري المفعول.

تطبيقا للفصل 39 من مجلة الضريبة على الدخل للأشخاص الماديين و الضريبة على الشركات، تطرح من القاعدة الضريبية الفوائد السنوية الراجعة للخاضع على الضريبة بعنوان الحسابات الخاصة للادخار المفتوحة لدى البنوك أو لدى الخزينة الوطنية للادخار بتونس أو بعنوان القروض الرقاعية المصدرة بداية من غرة جانفي 1992 في حدود مبلغ 1500 دينار على أن لا يتجاوز هذا المبلغ 1000 دينار بالنسبة للفوائد المتأتية من الأرصدة الخاصة بالادخار المفتوحة لدى البنوك أو لدى الخزينة الوطنية للادخار بتونس .

5 معلومات عامة

1.5 مسك حساب الرقاع

يقوم back office bourse للاتحاد الدولي للبنوك بإعداد و تسليم شهادة تحتوي على عدد الرقاع المملوكة ومسك حسابات أصحاب الرقاع الثانوي التابعة للقرض "التحاد الدولي للبنوك 2015 " و ذلك طيلة مدته.

تتضمن الشهادة التي يتم تسليمها إلى كل مكتتب نسبة الفائدة التي اختارها هذا الأخير و عدد الرقاع المكتتبة.

2.5 سوق السندات

يوجد 4 قروض رقاعية التي أصدرها الاتحاد الدولي للبنوك و المدرجة بسوق الرقاع بالبورصة :

أ. 100 :UIB 2009-1 مليون د ت مقسمة إلى 3 أصناف:

• الصنف أ : 10 سنوات ؛ % 5.25

• الصنف ب : 15 سنة؛ 5. % 5

• الصنف ج : 20 سنة؛ % 5.85

ب. 50 : UIB1-2011 مليون د ت مقسمة إلى صنفين :

• الصنف أ : 10 سنوات ؛ نسبة السوق النقدية + % 1

• الصنف ب : 20 سنة؛ % 6.3

ت. 2011-*75-50 : UIB2 مليون د ت : 7 سنوات؛ %5.90

ث. | UIB2-2011 | : | 60-40

مليون د ت مقسمة إلى 3 أصناف:

• الصنف أ : 7 سنوات ؛ % 6.3

• الصنف ب : 10 سنة؛ % 6.4

• الصنف ج : 20 سنة؛ % 6.7

لا توجد سندات من نفس الصنف يتم تداولها بأسواق السندات الأجنبية .

يتعهد الاتحاد الدولي للبنوك بتكليف الوسيط بالبورصة ماك ، اثر اختتام الإكتتابات لهذا القرض، بتقديم طلب إدراج القرض الرقاعي" الاتحاد الدولي للبنوك 2015" بالسوق الرقاعية لبورصة الأوراق المالية بتونس . 3.5 التعهد من طرف تونس للمقاصة يتعهد الاتحاد الدولي للبنوك بإتباع كل الإجراءات اللازمة اثر اختتام الإكتتاب لتسجيل رقاع هذا القرض" الاتحاد الدولي للبنوك 2015" بحسابات الشركة التونسية بين المهنيين للمقاصة و إيداع الأوراق المالية.

4.5 المحاكم ذو الأهلية في صورة نزاع كل خلاف مترتب عن إصدار أو دفع أو استيفاء هذا القرض الرقاعي يكون من الاختصاص الحصري لمحكمة تونس I.

• المبلغ المكتتب : 51 431 000 دت

المبلغ المكتتب : 40 000 000 دت

5.5 عوامل المخاطر الخاصة المتعلقة بالرقاع الثانوي

الرقاع الثانوي له من الميزات التي قد تكون مخاطر للمستثمرين المحتملين، وأنه بناء على وضعهم المالي بشكل خاص، أهدافهم الاستثمارية وبسبب طابعها الثانوي.

• طبيعة السهم

الرقاع الثانوي هو سهم يتميز بمرتبة الديون التعاقدية المتمثلة بالقانون الثانوي. يعرف القانون الثانوي أنة في حالة تصفية الشركة المصدرة، لا يتم استبدال السندات الثانوية إلا بعد رضى جميع أصحاب الديون ولكن قبل سداد الأسهم المالية و رأس المال الموضوعة من المصدر. الرقاع الثانوي يحدث نفس ترتيب السداد نفس القروض الرقاعية الأخرى التي صدرت بالفعل أو المتعاقدة أو التي يمكن أن تصدر في وقت بما يتناسب مع قيمتها ، في حالة قابلة للتطبيق (القانون الثانوي) كما معرف تحت عنوان "مرتبة الديون" في الصفحة 18.

• جودة ديون المصدر

يشكل الرقاع الثانوي التزامات مباشرة، عامة، غير مشروطة وغير مضمونة من المصدر. الرقاع الثانوي الرئيسي هو الديون الثانوية للمصدر. الفائدة على الرقاع الثانوي هي الديون غير المضمونة للمصدر.

من خلال شراء الرقاع الثانوي، يقوم المستثمر المحتمل على جودة القرض للمصدر وأي شخص آخر.

• السوق الثانوية

يتم إدراج الرقاع الثانوي على تداول سوق السندات في البورصة، ولكن قد لا يكون سائلا بما فيه الكفاية. وبناء على ذلك فإن المستثمر قد لا يكون قادرا على بيع رقاعه الثانوي بسهولة أو بأسعار التي من شأنها أن توفر له عائد يضاهي الاستثمارات المماثلة التي وضعتها السوق الثانوية. وينبغي أن يكون المستثمرون المحتملون ذو معرفة وخبرة في الأمور المالية والتجارية الكافية لتقييم فوائد ومخاطر الاستثمار في الرقاع الثانوي، كما ينبغي أن يكون لديه القدرة للوصول إلى الأدوات التحليلية المناسبة أو لديه المعلومات الكافية لتقييم هذه الفوائد والمخاطر فيما يتعلق بوضعهم المالي.

6.5 الخطر المتعلق بإصدار هذا القرض الرقاعي الثانوي

وفق قواعد | التصرف | الحذر المنظٌمة

لمؤسسات القرض و التي تستوجب الملائمة بين الموارد و الاستعمالات المتعلقة بها، فإن الاكتتاب بنسبة فائدة مرتبطة بنسبة السوق

النقدية من شأنها أن تعرض البنك لتحمل مخاطر نسبة الفائدة باعتبار أن الاستعمالات قد تم منحها بنسبة فائدة قارة و العكس، فإن الاكتتاب بنسبة قارة من شأنها أن تعرض المؤسسة لتحمل مخاطر نسبة الفائدة باعتبار أن الاستعمالات قد تم منحها بنسبة فائدة قارة مرتبطة بنسبة السوق النقدية.

تتكون النشرية من الوثيقة المرجعية UIB 2014 المسجلة بهيئة السوق المالية و من النشرة العملية المؤشرة من طرف هيئة السوق المالية على ذمة العموم، دون مصاريف، بالمقر الاجتماعي للاتحاد الدولي للبنوك و بمقر الوسيط بالبورصة ماك، و على مواقع الانترنات للهيئة www.cmf.org.tn و للبنك www.uib.com.tn.