Société d'investissement à capital variable régie par la Loi 2001-83
Agrément n°24-2007 Publication JORT : JORT n°48 du 13 juin 2008
BILAN ANNUEL ARRETE AU 31 DECEMBRE 2014
(Montants exprimés en dinars tunisiens)
| Actif | Note | 31-déc.-14 | 31-déc.-13 |
|---|---|---|---|
| Portefeuille-titres | 3.1 | 21 255 832,153 | 23 496 159,358 |
| Obligations de sociétés | 15 432 561,959 | 15 884 091,787 | |
| Emprunts d'Etat | 5 823 270,194 | 7 612 067,571 | |
| Titres des Organismes de Placement Collectif | 0,000 | 0,000 | |
| Placements monétaires et disponibilités | 3.3 | 8 876 881,080 | 5 964 078,870 |
| Placements monétaires | 8 292 496,736 | 5 304 005,209 | |
| Disponibilités | 584 384,344 | 660 073,661 | |
| Créances d'exploitation | 3.5 | 2 543,079 | 1 714,568 |
| Total Actif | 30 135 256,312 | 29 461 952,796 | |
| Passif | |||
| Opérateurs Créditeurs | 3.6 | 58 550,184 | 56 289,495 |
| Autres créditeurs divers | 3.7 | 19 434,588 | 18 961,858 |
| Total Passif | 77 984,772 | 75 251,353 | |
| Actif net | 30 057 271,540 | 29 386 701,443 | |
| Capital | 3.8 | 28 834 949,829 | 28 249 322,294 |
| Sommes distribuables | 3.11 | 1 222 321,711 | 1 137 379,149 |
| Sommes distribuables des exercices antérieurs | 286,138 | 184,916 | |
| Sommes distribuables de l'exercice en cours | 1 222 035,573 | 1 137 194,233 | |
| Actif net | 30 057 271,540 | 29 386 701,443 | |
| TOTAL PASSIF ET ACTIF NET | 30 135 256,312 | 29 461 952,796 | |
| NB : Les états financiers dans leur intégralité sont publiés dans Bulletin CMF |
ETAT DE RESULTAT ANNUEL
(Montants exprimés en dinars tunisiens)
| Note | Période du 1er janvier au 31 décembre 2014 | Période du 1er janvier au 31 décembre 2013 | |
|---|---|---|---|
| Revenus du portefeuille titres | 3.2 | 1 118 432,437 | 1 216 388,705 |
| Dividendes | 60 832,000 | 96 972,600 | |
| Revenus des obligations | 744 903,775 | 737 646,882 | |
| Revenus des emprunts d'Etat | 312 696,662 | 381 769,223 | |
| Revenus des autres valeurs | 0,000 | 0,000 | |
| Revenus des placements monétaires | 3.4 | 558 746,597 | 383 472,709 |
| Revenus des bons de trésors | 0,000 | 0,000 | |
| Revenus des billets de trésorerie | 341 495,181 | 262 284,326 | |
| Revenus des certificats de dépôt | 210 057,827 | 83 507,464 | |
| Revenus des Dépôts à Terme | 0,000 | 27 143,014 | |
| Revenus des comptes à vue | 7 193,589 | 10 537,905 | |
| Total des revenus des placements | 1 677 179,034 | 1 599 861,414 | |
| Charges de gestion des placements | 3.9 | (236 585,173) | (232 618,740) |
| Revenus net des placements | 1 440 593,861 | 1 367 242,674 | |
| Autres produits | 0,000 | 0,000 | |
| Autres charges | 3.10 | (53 648,674) | (52 599,435) |
| Résultat d'exploitation | 1 386 945,187 | 1 314 643,239 | |
| Régularisation du résultat d'exploitation | (164 909,614) | (177 449,006) | |
| Sommes distribuables de la période | 1 222 035,573 | 1 137 194,233 | |
| Régularisation du résultat d'exploitation (annulation) | 164 909,614 | 177 449,006 | |
| Variation des plus (ou moins) values potentielles sur titres | 82 342,676 | (98 546,666) | |
| Plus (ou moins) values réalisées sur cession des titres | (175 406,032) | (42 739,801) | |
| Frais de négociation | (295,979) | (256,849) | |
| Résultat de la période | 1 293 585,852 | 1 173 099,923 |
NB : Les états financiers dans leur intégralité sont publiés dans Bulletin CMF
p. 1703ETAT DE VARIATION DE L'ACTIF NET ANNUEL
(Montants exprimés en dinars tunisiens)
| Période du 1er janvier au 31 décembre 2014 | Période du 1er janvier au 31 décembre 2013 | |
|---|---|---|
| Variation de l'actif net résultant des opérations d'exploitation | 1 293 585,852 | 1 173 099,923 |
| Résultat d'exploitation | 1 386 945,187 | 1 314 643,239 |
| Variation des plus (ou moins) values potentielles sur titres | 82 342,676 | (98 546,666) |
| Plus ou moins values réalisées sur cession des titres | (175 406,032) | (42 739,801) |
| Frais de négociation | (295,979) | (256,849) |
| Distributions de dividendes | (1 137 057,992) | (977 725,219) |
| Transaction sur capital | 514 042,237 | 2 091 143,421 |
| Souscription | 95 591 236,805 | 80 254 820,974 |
| Capital | 94 015 300,000 | 79 043 200,000 |
| Régularisation des sommes non distribuables | (450 219,655) | (52 347,530) |
| Régularisation des sommes distribuables | 2 026 156,460 | 1 263 968,504 |
| Rachat | 95 077 194,568 | 78 163 677,553 |
| Capital | 93 346 600,000 | 76 809 300,000 |
| Régularisation des sommes non distribuables | (460 506,525) | (87 062,350) |
| Régularisation des sommes distribuables | 2 191 101,093 | 1 441 439,903 |
| Variation de l'actif net | 670 570,097 | 2 286 518,125 |
| Actif net | ||
| En début de période | 29 386 701,443 | 27 100 183,318 |
| En fin de période | 30 057 271,540 | 29 386 701,443 |
| Nombre d'actions | ||
| En début de période | 283 354 | 261 015 |
| En fin de période | 290 041 | 283 354 |
| Valeur liquidative | 103,631 | 103,710 |
| Taux de rendement | 3,79% | 3,50% |
NB : Les états financiers dans leur intégralité sont publiés dans Bulletin CMF